Thanachart P.M. Strategy: 29 กุมภาพันธ์ 2567 – SET ย่อตัว ระวังความผันผวนท้ายตลาดจาก MSCI Rebalance… “ซื้อ” กลุ่มนิคมฯ
| แนวรับ : | 1,372 / 1,364 | แนวต้าน : | 1,382 / 1,390 |
สรุปทิศทางและแนวโน้มตลาด
SET ย่อตัว ติดตาม PCE สหรัฐฯ คืนนี้ และระวังความผันผวนจาก MSCI Rebalance: SET แกว่งผันผวนตามการรายงานผลประกอบการซึ่งส่วนใหญ่ต่ำกว่าคาด และหุ้นบางส่วนเริ่มทยอยขึ้น XD ขณะที่ท้ายตลาดวันนี้ระมัดระวังความผันผวนจาก MSCI Rebalance กดดัน SET ย่อตัว ด้านดัชนีผลผลิตภาคอุตสาหกรรมเดือน ม.ค. หดตัว 2.94% y-y น้อยกว่าตลาดคาดที่ -5.1% ตามการฟื้นตัวของภาคท่องเที่ยวและส่งออก สำหรับปัจจัยภายนอกติดตามตัวเลข PCE สหรัฐฯ คืนนี้ คาดชะลอตัวเหลือ 2.4% y-y …แนะนำ “Selective” รายตัว เน้น 1) Domestic Play ชอบ BEM CPALL CPN CRC ERW CK MTC 2) กลุ่ม Turnaround play ชอบ TOP SPRC ONEE
กลุ่มนิคมฯ…แนวโน้มกำไรแข็งแกร่ง ขณะที่ราคาอยู่โซนล่าง เป็นโอกาสสะสม: กำไรกลุ่มนิคมฯ ที่ประกาศออกมาแล้วดีกว่าคาดทั้ง WHA, AMATA และ ROJNA ทำให้มี Upside ต่อตัวเลขประมาณการของเรา และเป็นการย้ำภาพความต้องการที่ดินที่แข็งแกร่ง ตามทิศทางการย้ายฐานผลิตออกจากจีนไปยังประเทศอื่นๆ ในภูมิภาคเอเชียตะวันออกฉียงใต้ อย่าง ไทย เวียดนาม ส่งผลให้บริษัทสามารถปรับราคาขายที่ดินเพิ่มได้ โดย WHA มีการปรับราคาที่ดินเพิ่มขึ้น 10-15% ในปี 2023 และปรับเพิ่มขึ้นอีก 5% เมื่อเดือน ม.ค. ที่ผ่านมา ขณะที่ AMATA ได้แรงหนุนจากมูลค่า backlog ที่สูงระดับ 1.4 หมื่นล้านบาท คาดหนุนกำไรปีนี้โตกว่า 40% สำหรับราคาหุ้นปรับลดลงมาอยู่ในโซนล่าง มูลค่า “ไม่แพง” เราจึงมองเป็น โอกาส “ซื้อสะสม” WHA AMATA และ ROJNA
หุ้นที่น่าสนใจทางเทคนิค
CK “ซื้อ” ราคาหุ้นแข็งกว่าตลาดกำลังพักตัวในกรอบ Bullish Flag พร้อมปริมาณการซื้อขายลดลงช่วงพักตัว ขณะที่ MACD เป็นบวกยกฐานขึ้นและเส้นค่าเฉลี่ยเรียงตัวยืนยันแนวโน้มขึ้น มีโอกาสยกฐานขึ้นต่อ แนวต้านแรก 24.00 ถัดไปที่ 24.80 (Stoploss 23.10)
CRC “ซื้อ” ราคาหุ้นฟื้นตัวยกฐานขึ้นกลับมายืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ย 1 เดือนได้ พร้อมเกิดสัญญาณ Bullish Divergence จาก Stochastic ขึ้นมาก่อนหน้าและ MACD ตัด Signal ชี้ขึ้นรอบใหม่ แนวต้านแรกที่ 35.50 ทะลุได้มีต้านถัดไปที่ 36.50 / 38.00 (Stoploss 33.25)