MEGA (BUY) – ความต้องการแข็งแกร่ง–Target Price Bt54.00, Price Bt42.00

รายได้ 1H23 ของ MEGA ไม่ได้ลดลงจากฐานที่สูงตามที่คาดไว้ก่อนหน้านี้ เนื่องจากอุปสงค์ยาโดยรวมเติบโตอย่างต่อเนื่อง ซึ่งช่วยชดเชยความต้องการจากผลิตภัณฑ์ที่เกี่ยวกับโควิดที่ลดลง ด้วยราคาหุ้นที่ลดลง 15% YTD มาซื้อขายที่ 15 เท่า PE ปี 2024F เทียบกับ EPS ที่เติบโต 12/10% ในปี 2024-25F เราจึงปรับเพิ่มคำแนะนำ MEGA เป็น “ซื้อ” ปรับคำแนะนำเป็น “ซื้อ” เราปรับเพิ่มคำแนะนำ MEGA เป็น “ซื้อ” จาก ถือ ราคาเป้าหมายปี 2024Fที่ 54 บาท (จากเดิม 49 บาท) 1) กำไร 1H23 ไม่ได้ลดลงจากฐานที่สูงจากโควิดในปีที่แล้ว เนื่องจากการเติบโตของอุปสงค์ที่แข็งแกร่งจากความต้องการยาโดยรวม ซึ่งช่วยชดเชยการลดลงของผลิตภัณฑ์ที่เกี่ยวกับโควิด เราปรับประมาณการกำไรขึ้น 8/19/14% ในปี 2023-25F 2) หลังการเติบโตทรงตัวในปีนี้จากอุปสงค์พิเศษจากโควิดที่ลดลง เราคาดว่ากำไรของ MEGA […]

Market Strategy

Thanachart P.M. Strategy: 15 ตุลาคม 2567 – DELTA พุ่ง 8% ช่วยประคอง SET แกว่งย่ำฐานในแดนบวก… “ซื้อ” BCH CHG

แนวรับ : 1,464 / 1,455 แนวต้าน : 1,482 / 1,490 สรุปทิศทางและแนวโน้มตลาด DELTA ปรับขึ้นเด่น ช่วยพยุง SET แกว่งย่ำฐานในกรอบ 1,458 – 1,484 จุด: TSMC คาดกำไร 3Q24 พุ่ง 40% จากความต้องการชิป AI ที่แข็งแกร่ง และการเติบโตของ Data center เป็น Sentiment “บวก” ต่อ DELTA ที่ปรับตัวขึ้นเด่นกว่า 8% เช้านี้ มี impact ต่อ SET ราว 9 จุดช่วยประคอง SET แกว่ง sideway up ต่อ โดยสัปดาห์นี้นักลงทุนติดตามการรายงานงบ 3Q24 ของกลุ่มธนาคาร และการประชุมกนง.วันพรุ่งนี้ […]

Uncategorized

(+) ราคาหุ้น TSMC (TSM US) พุ่งแตะระดับสูงสุดในรอบ 52 สัปดาห์ เพิ่มขึ้น 90% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว จับตารายงานผลประกอบการพฤหัสนี้!

📌 ผลประกอบการของ TSMC (Taiwan Semiconductor Manufacturing Company: TSM US) ในไตรมาสที่สาม คาดว่าจะมีกำไรเพิ่มขึ้นถึง 40% เนื่องจากความต้องการชิป AI ที่แข็งแกร่ง และความต้องการชิปดังกล่าวยังสูงขึ้นอย่างต่อเนื่อง มองมีแนวโน้มเติบโตในอนาคต และบริษัทก็ยังมุ่งเน้นไปที่การพัฒนาเทคโนโลยีใหม่ๆ เพื่อรองรับตลาดที่กำลังขยายตัวนี้ โดยเฉพาะในอุตสาหกรรมปัญญาประดิษฐ์ (AI) และการประมวลผลข้อมูลขนาดใหญ่ 📌 สำหรับ Bloomberg Consensus แนะนำ “ซื้อ” พื้นฐาน 216.59 USD

Uncategorized

🌎Global Market Update ตลาด US พุ่ง กระแสเลือกตั้ง US พลิกไม่คาดฝัน! พร้อมอัปเดทตัวเลขเศรษฐกิจ และแถลงสำคัญจากจีน เผยอะไรบ้าง?

ตลาดหุ้นสหรัฐเมื่อคืนปรับขึ้นอย่างทั่วถึง นำโดย หุ้น Quality ขณะเดียวกัน สินทรัพย์ที่อ่อนแอ คือ ETF หุ้นจีน และสินค้าโภคภัณฑ์ต่างๆ 🔊เหตุการณ์สำคัญ มีดังนี้:- 1. กระแสของการเลือกตั้งสหรัฐที่พลิกกลับโดยล่าสุด โพลของ Polymarket ซึ่งมีความเป็นกลางสูง ชี้ว่า โอกาสชนะของทรัมป์อยู่ที่ 55.1% พลิกจาก 49% ในปลายเดือนก.ย.ที่ผ่านมา 📌มุมมอง 2. ตัวเลขเศรษฐกิจสำคัญของจีน ที่ประกาศมาแล้ว 📌มุมมอง 3. แถลงการณ์ของกระทรวงการคลังจีน 📌มุมมองของเรา 🎯กองทุนแนะนำ🎯 เข้าสู่ช่วงเวลา ✅ “ซื้อ” กองทุนลดหย่อนภาษีประจำปี โดยเราได้คัดสรรกองทุนเด็ด 7 นางฟ้า ในหลากหลายสินทรัพย์มาให้แล้ว ดังนี้ 1) ตราสารหนี้ไทย KFIRMF2) ตราสารหนี้โลก UGISRMF, UGIS-SSF3) หุ้นไทย K-TNZ-ThaiESG4) หุ้นไทย ES-SETESG-ThaiESG-A5) หุ้นโลก Defensive KFGRANRMF, KFGBRANSSF6) […]

Uncategorized

(0) BCH,CHG…กระทรวงแรงงานเสนอปรับค่ารักษาอัตราเหมาจ่ายโรคร้ายแรงในอัตราคงที่ 12,000 บาท/RW

ล่าสุดรมว.กระทรวงแรงงานมีการเสนอให้ Fix ค่ารักษาอัตราเหมาจ่ายโรคร้ายแรง (adjusted RW ≥ 2) ในอัตราคงที่ 12,000 บาท/RW ตลอดทั้งปี แม้ว่าจะเป็นอัตราเดิมที่ประกันสังคมกำหนดอยู่แล้ว แต่ที่ผ่านมาไม่มีการการันตีว่าจะจ่ายที่ rate นี้ ทำให้เกิดปัญหา Shortfall (สปส. จ่ายเงินคืนชดเชยต่ำกว่าคาด) โดยในวันที่ 17 ต.ค. นี้ จะมีการนำเรื่องเข้าสู่ที่ประชุมบอร์ดแพทย์ และนำเข้าสู่บอร์ดใหญ่ประกันสังคมลำดับถัดไป ซึ่งคาดว่าจะได้ข้อสรุปภายใน 1-2 เดือนนี้ และหากอนุมัติคาดเริ่มใช้ในปีหน้า มองหากมีการจ่ายเงินที่อัตราคงที่จะเป็น upside ต่อกำไร BCH, CHG ในปีหน้าและปีถัดๆไปราว 3% โดย BCH และ CHG มีสัดส่วนรายได้จากประกันสังคมคิดเป็น 33% และ 32% ตามลำดับ อย่างไรก็ดี สำหรับปีนี้ เราคาดว่าจะมี Short fall อีก 2 เดือนที่อัตรา 7,200 บาท/RW […]

Market Strategy

The Early Bird: วันที่ 15 ตุลาคม 2567 – แนะนำ “ซื้อ” TRUE CBG CPALL WHA SAK DIF 3BBIF AAV BA

DJ ทำ All time high ต่อเนื่อง +0.47%, Nasdaq +0.87% ขณะที่จีนแถลงมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจผ่านการออกพันธบัตรรัฐบาลเพิ่มเติมและเปิดช่องขยายการขาดดุลงบประมาณเพิ่ม แต่ยังไม่ระบุวงเงินชัดเจน…สำหรับ SET คาดแกว่ง Sideway up ชอบ TRUE CBG CPALL WHA SAK DIF 3BBIF และ “ซื้อ” AAV BA หลัง Brent -2% ติดตามรายละเอียดเพิ่มเติมได้ใน The Early Bird……

Derivatives Technical Chart

The Derivatives Story: วันที่ 15 ตุลาคม 2567 – “ถือ Long” S50Z24 เป้าหมาย 945 / 950 จุด…“ซื้อ” Block BH

มุมมองตลาดวันนี้: SET ปรับสูงขึ้นทำจุดสูงใหม่ได้ระหว่างวัน มีแรงซื้อรายตัวใน DELTA GULF INTUCH ADVANC THCOM KTB BBL และ KBANK…ต่างชาติขาย -1,165 ลบ. ขณะที่สถาบันซื้อต่อเนื่อง +3,038 ลบ. มอง SET ยกฐานขึ้นเป้าหมาย EMA200week 1,490 ทำอะไรดี: ติดตามรายละเอียดเพิ่มเติมได้ใน The Derivative Story……

Equity Technical Chart TradeCode

Trade Code : หุ้นแนะนำประจำวันที่15 ตุลาคม 2567 : Buy > BCH, CK, BA

BCH ฟื้นทะลุ EMA200 วัน ราคาปัจจุบัน: 18.70 เป้าหมาย: 20.20 แนวต้าน: 19.50 / 20.20 แนวรับ: 18.50 / 18.20 จุดตัดขาดทุน: 17.90 สถานะถือต่อรอขาย: ราคาหุ้นยกฐานขึ้นทำ Higher-Low หลังทะลุ Downtrend Line ขึ้นมาก่อนหน้า ปิดทะลุ EMA200วันได้ พร้อมปริมาณการซื้อขายเพิ่มสูงขึ้น ขณะที่เกิดสัญญาณซื้อจาก Stochastic และ Golden Cross ขึ้นสนับสนุน มีโอกาสยกฐานขึ้นต่อได้ตามกรอบ CK ฟื้นจากแนวรับ ราคาปัจจุบัน: 20.50 เป้าหมาย: 21.10 แนวต้าน: 20.70 / 21.10 แนวรับ: 20.20 / 20.00 จุดตัดขาดทุน: 19.80 สถานะถือต่อรอขาย: ราคาหุ้นกลับตัวจากแนวรับ […]

Company Equity

CKP (BUY) – XPCL หยุดเดินเครื่องชั่วคราว 7 วันในเดือนกันยายน – Target Price Bt5.00, Price Bt3.90

News Update: ปริมาณการผลิตไฟฟ้ารวมจากโรงไฟฟ้าพลังน้ำสองแห่งของ CKP อยู่ที่ 847 GWh ในเดือนกันยายน 2024 ลดลง 21% y-y เนื่องจากโครงการ XPCL มีหยุดการผลิตชั่วคราว 7 วันระหว่างวันที่ 21-27 เนื่องจากปริมาณน้ำไหลเข้าโครงการมากเกินไป แต่ปริมาณการผลิตนี้ดีขึ้น 9% m-m หนุนโดยปริมาณการผลิตที่แข็งแกร่งจากโครงการ NN2 ที่ยังได้ประโยชน์จากปริมาณน้ำที่สูงในช่วงฤดูฝนปีนี้ จากตัวเลขสถิติการดำเนินงานที่รายงานออกมาในสามเดือนล่าสุด เราคาดกำไร CKP จะอยู่ที่ 720 ลบ. ใน 3Q24F ซึ่งลดลง 18% y-y จากการต้องหยุดการผลิตชั่วคราวของโครงการ XPCL สองครั้งในปีนี้ แต่เป็นการเพิ่มขึ้น 391% q-q ซึ่งสะท้อนปริมาณการผลิตไฟฟ้าที่แข็งแกร่งของโรงไฟฟ้าพลังน้ำในไตรมาสที่อยู่ในช่วงฤดูฝนหลัก เรายังคงคำแนะนำ “ซื้อ” CKP ที่เรามองว่าเป็นผู้ได้ประโยชน์สูงสุดจากวัฏจักร La Nina นี้ ติดตามรายละเอียดเพิ่มเติมได้ใน…… รายงานฉบับภาษาไทย Thai Version รายงานฉบับภาษาอังกฤษ […]

Equity Technical Chart

The Technical Story: วันที่ 15 ตุลาคม 2567 – ลุ้นขึ้นต่อ แม้อาจมีแกว่งช่วงต้นอาทิตย์นี้

ดัชนี SET เริ่มทะลุด่านระยะกลางขึ้นมา ลุ้นซิกแซกขึ้นต่อ อาจเล็งต่อไป 1,530-1,538 หรือเลยไปกลาง Nov แม้อาจมีแกว่งช่วงต้นอาทิตย์นี้ โดยมีด่านที่ 1,494 และ 1,501 แนวรับกรณีแกว่งถ้า 1,460 ยืนไม่อยู่ อาจมีที่ 1,453 และ/หรือ 1,444 เพราะฉะนั้น ถือที่เหลือลุ้นต่อ และรอจังหวะรับเพิ่มตอนแกว่ง สำหรับหมวด Finance ตั้งหลักขึ้นมา ลุ้นขึ้นต่อไปทีละด่านดูรูปและรายละเอียดด้านใน หุ้นแนะนำวันนี้ EGCO & CRC ดัชนี SET เริ่มทะลุด่านระยะกลางขึ้นมา ลุ้นซิกแซกขึ้นต่อ อาจเล็งต่อไปในเขต 1,530-1,538 ในรูป A หรือเลยไปกลาง Nov. เมื่อดูจากด่าน Cycle 32-weeks แม้อาจมีแกว่งที่เขตด่านระยะสั้นช่วงต้นอาทิตย์นี้เมื่อดูจากด่าน Cycle ในรูป C และ D โดยด่านมีที่ 1,494 และ/หรือ 1,501 แนวรับกรณีแกว่งถ้า […]

Company Equity

TRUE (BUY) – เก็บเกี่ยวประโยชน์จากการควบรวม–Target Price Bt13.50, Price Bt11.50

เราปรับกำไร TRUE ขึ้น 3-11% ในปี 2024-26F จากการลดต้นทุนหลังการควบรวมและการฟื้นตัวของ ARPU ที่เร็วกว่าที่คาด เราคาดว่าการลดต้นทุนการดำเนินงานและการเร่งด้อยค่าสินทรัพย์หลังการควบรวมจะทำให้กำไรเพิ่มเป็นสามเท่าใน 3 ปี ข้างหน้า ยังแนะนำ “ซื้อ” เป็น Top Pick ปรับประมาณการกำไรขึ้น บทวิเคราะห์นี้เป็นส่วนหนึ่งของบทวิเคราะห์กลุ่มโทรคมนาคม “เติบโตต่อและมีปัจจัย re-rate” วันที่ 14 ตุลาคม 2024 เราปรับกำไรปี 2024-26F ของ TRUE ขึ้น 3/8/11% ด้วยเหตุผล 3 ประการ 1) การลดต้นทุนหลังการควบรวมของ TRUE ทำได้เร็วกว่าคาดไว้ โดยหลักมาจากการเร่งด้อยค่าสินทรัพย์ 2) เราปรับสมมติฐาน ARPU การให้บริการโทรศัพท์มือถือ และบรอดแบนด์อินเตอร์เนตขึ้น 2-3% เพื่อสะท้อนการแข่งขันที่ผ่อนคลายลงหลังการควบรวมในอุตสาหกรรม และผู้เล่นในตลาดเปลี่ยนกลยุทธ์ไปเน้นการเพิ่มราคาแพ็กเกจ 3) TRUE ได้ประโยชน์จากการจัดอันดับเครดิตที่ดีขึ้นและการรีไฟแนนซ์หนี้สกุลเงินต่างประเทศ ทำให้ต้นทุนทางการเงินลดลง เราคงคำแนะนำ “ซื้อ” ด้วยราคาเป้าหมาย […]